汽车金融公司和银行作为汽车金融市场的两个重要玩家，各有利弊可是，伴随着各大银行汽车贷款业务的大幅增长，汽车金融公司在争夺汽车贷款市场时面临的压力也逐渐增大

今年以来，面对银行的挤压，该业务不仅减少了合作原始设备制造商的数量，还降低了利润率我们的合作原始设备制造商和分销商减少了约20%一位汽车金融公司高管表示

不少汽车金融公司的从业人员也向记者证实了这一点。

某金融租赁公司高管告诉《中国经营报》记者，银行以直接客户的模式进入汽车金融行业，由于利率较低，竞争优势更大，极大地挤压了汽车金融企业的业务最直接的影响之一就是一些公司合作的原始设备制造商数量直接减少

全球租赁竞争力论坛执行董事聂告诉记者，今年以来，一些原本专注于乘用车板块的银行开始加码商用车金融板块财务数据显示，商用车金融龙头企业石桥租赁，平安租赁，民生金融租赁，海通恒信的资产收益率均出现下滑

汽车金融企业受到挤压。

今年年初，商务部等12部门联合发布《关于提振大宗消费重点消费促进释放农村消费潜力若干措施的通知》，提出五项任务，第一项是稳定和扩大汽车消费，释放汽车消费潜力，鼓励相关城市优化限购措施，增加号牌指标。

面对巨大的市场机遇，商业银行的相关业务日益增多。

聂表示，之前银行投资的主要领域是乘用车，在商用车金融的布局较少可是，伴随着政策和市场的利好，许多银行今年开始加大商用车融资，尤其是平安银行

上述融资租赁公司高管表示，由于监管部门对去担保的要求，银行主要采用直接客户模式进入汽车金融行业，直接与经销商或原始设备制造商合作由于银行的资金成本较低，经销商和原始设备制造商更愿意与银行合作

可是，这不是个例不少汽车金融企业内部人士告诉记者，与他们合作的原始设备制造商和经销商数量明显减少

记者走访部分品牌的经销商门店时发现，吉利，广汽丰田主要推广银行的金融产品，并未推荐其金融公司的产品。

据联合征信，厂商部门的汽车金融企业一般依托母公司的渠道资源，为客户多提供一个购买计划事实上，由于汽车厂商需要考虑原有渠道，金融机构或内部区域分支机构之间的平衡，给予自身汽车金融和融资租赁公司的业务空间并没有其销量大此外，由于效率或成本的问题，可能无法与其他渠道竞争因此，考虑到销量优先的原则，业务的推广往往相对市场化，即自身的汽车金融，融资租赁公司要与其他提供金融服务的企业公平竞争，力求效率，服务，成本

伴随着行业竞争加剧，头部汽车金融企业的利润空间被压缩。

以商用车领域的头部金融企业为例，据Enterprise Alert发布的最新财务数据显示，2021年上半年，石桥租赁的资产回报率为5.62%，而2018—2020年末，资产回报率分别为9.06%，8.02%和5.93%，呈逐年下降趋势，2021年上半年，平安租赁的资产回报率为7.28%，而2018年末至2020年，资产回报率分别为17.71%，19.17%和13.86%2018年末至2020年，民生租赁资产收益率分别为7.82%，8.64%和5.4%2021年上半年，海通恒信的资产回报率为7.18%，而2018~2020年末，资产回报率分别为11.16%，10.61%和9.51%

在大浪淘沙下，一些中小汽车金融企业开始起步

某担保公司高管表示，曾为某大型国有银行提供担保业务，但由于担保取消政策的影响，该大型国有银行开始拓展直接客户业务，他的公司不得不开始转型。

加强全链条资产管理。

面对激烈的市场竞争，汽车金融企业开始加强自身管理。

中远汽车金融事业部总经理郭涛指出，企业要做好全链条资产管理能力建设资产管理始于顾客进店买车很多人认为放债的任务结束了，资产管理是别人的事但我们认为，支付完成后，只是风险管理的开始

郭涛认为，要做好全链条的资产管理，首先要检查既定市场和特定合作伙伴的原有产品2018年，很多企业爆发时都出现了‘一车两贷’的情况造成这种情况的原因是，他们没有做好对既定市场和特定合作伙伴的原始产品的检查

同时，郭涛指出，要动态监测企业经营状况所谓动态监控，不仅仅是看财务报告，还要建立严格的审查制度，做好飞行检查此外，是工艺系统的简化始终跟踪调整产品策略，为合作伙伴争取更宽松的市场条件，提高合作伙伴的市场竞争力在郭涛看来，在当前的竞争环境下，产品瞬息万变，合作伙伴面临巨大挑战企业作为重要的合作伙伴，应根据合作伙伴的客户情况和当地金融市场的竞争情况，调整自身的流程体系如果企业调整缓慢，会导致合作伙伴的客户流失，长此以往，会导致合作伙伴的流失最后，需要对各个细分市场进行宏观研究和预判提前做市场细分研究，与合作伙伴共进退

郭涛告诉记者，上述全链条资产管理的核心是建立自己的核心业务体系，尤其是对于大型企业核心业务系统涵盖合同，车辆牌照管理，GPS管理，抵押管理，代客管理等核心业务管理，是资产管理的核心只有做好核心业务管理，才能持续降低运营成本

根据消息显示，目前，卡尔数码分公司，联众优车，大寿车都有自己的。

核心业务系统。

此外，郭涛认为，企业还需建立自己的直营体系，直营体系和合作伙伴之间关系是不冲突的，企业只需做自己擅长的市场，不与合作伙伴抢生意事实上，建立直营体系是为了培养自己的核心竞争力，以此抵御系统性风险

与此同时，面临银行的冲击，一些汽车金融企业，尤其是融资租赁，担保公司面临转型其中，逾期催收，不良资产集中处置，汽车资产包交易是目前企业转型的重点方向

上述担保公司高管告诉记者，担保业务无法继续，对于企业而言意味着要面临生存危机但企业也并非无路可走担保公司本身有较强的贷后处理能力，利用自身优势，为汽车金融企业做好贷前，贷中，贷后管理，也能有很大的市场空间而且从目前来看，贷前，贷中管理都是企业的弱项

此外，一位业内高管表示，汽车资产托管业务仍是行业的空白区，如对银行，汽车金融公司，汽车租赁公司资产提供资产托管服务，对汽车金融机构发行ABS和私募提供底层资产管理，资产尽调报告等评级机构仅仅是发行前进行评估评级，发行后的底层资产管理是由发行机构自行管理因此，从去年债券市场危机出现后，一些没有国企背景的企业即使资产质量好也发行不了ABS如果有了汽车资产托管业务机构，可以为相关企业做好资产管理，同时也为其起到增信的作用，降低发行难度，从而降低企业的融资成本

不过，上述高管补充道，这类能够做托管业务的企业起到增信的作用，因此需要有一定的资产实力。